油价高涨刺激海外新能源车销量大幅增长，1-3月国内新能源车出口95.4万辆，同比增长116%；4月预计延续向好趋势。新能源车带电量持续提升拉动动力电池需求，动力电池产业创新联盟数据显示，1-3 月国内新能源车单车带电量66.7kWh，同比提升34%；1-3月国内动力电池装机量124.9GWh。需求持续向好背景下，锂电企业排产持续创新高。2026年5月锂电池环节6家企业合计排产约164.6GWh，同比增长57%、环比增长8%。行业高景气下，产业链部分环节受投资回收期过长等影响对提价具有较强意愿，电池、铜箔、隔膜、磷酸铁锂、六氟磷酸锂等仍有提价空间，负极等环节亦有较强成本传导意愿，企业盈利能力边际有望持续向好。

张磊管理的南方高端装备混合聚焦具有全球比较优势的中国制造资产，根据这只产品最新发布的2026年度一季报，其前十大重仓股包含宁德时代等国内锂电产业龙头。他管理的另一只产品南方远见回报股票关注ppi回升、物价回升方向。

(来源:天天基金网)